Atrás do Retorno

Paulo Passoni, sócio-diretor e head de growth equity do Valor Capital Group, traz uma riqueza de experiências em investimentos. Ele discute suas decisões baseadas em probabilidade, amizades forjadas no SoftBank e a importância de selecionar os fundadores certos. Paulo compara o ambiente de investimentos nos EUA com a América Latina, destacando oportunidades no Brasil. Além disso, compartilha reflexões sobre sua infância, o papel da educação, filantropia e como a política influenciou sua trajetória.

Neste episódio, recebemos Fernando Marques Oliveira, sócio e head da América Latina no HIG, para um mergulho profundo na história do private equity no Brasil. Fernando relembra seu início meteórico no Banco Icatu, o crescimento do mercado de private equity no país, a passagem pela General Atlantic e sua transição para liderar o HIG LatAm e focar em empresas de middle market. Exploramos ainda temas como gestão de talentos, processos de diligência em escala e também temas de interesse pessoal do Fernando, como a filantropia, a arte, a filosofia e a literatura.(00:00) Abertura(01:05) O início da carreira no Banco Icatu(03:20) O que levou ao sucesso profissional acelerado(06:08) O início do mercado de Private Equity no Brasil(09:56) O deal da Mabel(14:25) A decisão de ir para a General Atlantic(18:51) Aprendizados na GA(20:56) Investimento mais marcante na GA(23:13) A cultura da GA(25:12) A oportunidade do middle market(31:19) A transição para gerir equipes de investimento maiores(35:06) A gestão de talentos no H.I.G.(37:23) Modelo ideal de operação para firmas globais(41:15) Como tomar decisões assertivas e aceleradas(44:58) Processos de negociação e construção de deals(50:54) Por que instalar o H.I.G. no Rio(53:26) Influências da infância na formação pessoal(54:39) Principais lições da família(55:30) A importância da formação multidisciplinar(58:00) A paixão pela arte(01:04:09) Como pensa sobre filantropia(01:07:22) Como aborda a criação do seu filho(01:09:51) Um quadro marcante(01:10:59) Recomendações de livros

Luiz Orenstein, sócio da Dynamo com quase trinta anos de carreira e experiência no BNDES, traz reflexões sobre a importância da curiosidade e do pensamento multidisciplinar na análise de investimentos. Ele discute como lidar com a complexidade das empresas e a relevância dos modelos mentais na tomada de decisões. O convidado também compartilha aprendizagens de sua trajetória, incluindo a experiência com capital privado e o impacto da pandemia na colaboração, além de reflexões sobre desenvolvimento econômico e o papel do BNDES.

O Atrás do Retorno é um espaço de diálogo e exploração sobre a arte e a ciência de investir. Julio Vasconcellos, sócio-fundador do fundo de Venture Capital Atlantico, conversa quinzenalmente com os grandes personagens que constroem o mercado financeiro brasileiro. Explorando suas trajetórias profissionais e pessoais, as conversas retratam as histórias e lições atemporais que moldaram as filosofias de investimento, de trabalho e de vida desses investidores e alocadores de capital.