Připravte se na penzi: Odejděte ze zastaralých fondů. A pozor na poplatky

Češi pochopili, že spoléhat v penzi jen na stát je risk. Ale miliony si spoří nevýhodně. „Spousta lidí hnije ve starodávných fondech. Každý, kdo je v produktivním věku, tím na sobě páchá ekonomický zločin,“ tvrdí Radovan Vávra.

Nejvíc lidí, celkem tři miliony Čechů, má své úspory na důchod v tzv. transformovaných fondech, kam je přesunuli po zrušení starého penzijního připojištění. 

„Není to z gruntu špatný produkt, v portfoliu důchodce by měl ale tvořit do 20 % aktiv. V Česku je používán nevhodně. Funguje jen díky státní podpoře,“ říká investor Radovan Vávra v dalším díle podcastu Ve vatě.

Princip penzijních fondů je jednoduchý: klient posílá měsíčně minimálně 300 Kč, což si smí odečíst z daní, k tomu dostává příspěvěk od státu, někdy i od zaměstnavatele. Výnos je ovšem minimální.  

„Do fondu, který je pro 65+, jsme nalákali třicátníky, a to je špatně. Každý, kdo je v produktivním věku, tím na sobě páchá ekonomický zločin,“ hodnotí investor. I ty nejvýhodnější transformované fondy mají podle Vávry „polootřesné“ zhodnocení pod 1,4 % a nepřekoná inflaci.

Druhou variantou, kterou volí 1,3 miliony Čechů, je doplňkové penzijní spoření. Tam si každý může sám zvolit strategii, která mu vyhovuje. Konzervativní (nižší riziko a nižší výnos), vyváženou (střední riziko a střední potenciální výnos) a dynamickou (vyšší riziko a vyšší potenciální výnos). První dvě Vávra doporučuje jen těm, kteří jsou „pár let před důchodem“.

Některé dynamické fondy se zhodnotily za poslední rok i o více než 20 %. Vysoký výnos ovšem neexistuje bez rizika. Podle Vávry je tak podstatné najít rizikový profil, který odpovídá vašemu věku. 

„V důchodu už nemáš čas vysedět ztrátu. Ve 20 klidně ať jde burza o 30 % dolů, je ti to jedno. Ale v 70 letech ti to jedno není. V pokročilém věku ztráta hodnoty penzijního fondu nejde dohnat,“ radí bývalý bankéř.

Proti penzijním fondům mluví vysoké poplatky. Dynamické fondy si ze zhodnocení berou obvykle poplatek 15 %. „Perverzně otřesné číslo, to bych nikdy nikomu nezaplatil. Speciálně u nejjednoduššího produktu, který může spravovat cvičená opice nebo papoušek,“ kritizuje poplatky Vávra.

I kvůli nižším poplatkům doporučuje Radovan Vávra investice do ETF fondů:  „ETFka mají poplatkový poměr do 1 % a u penzijek jsi v násobcích, někdo to dá do vstupního, někdo do výstupního, někdo do podílu na zhodnocení.“

• Ve vatě. Podcast investora Radovana Vávry a novinářky Markéty Bidrmanové. Poslechněte si konkrétní rady známého investora na téma investice, inflace, úvěry a hypotéky. Finanční „kápézetka“ pro všechny, kterým nejsou peníze ukradené.
• Vychází každé dva týdny. Poslouchejte na Seznam Zprávách, Podcasty.cz nebo ve všech podcastových aplikacích.
• O čem byste chtěli poslouchat příště? Co máme zlepšit? A co naopak určitě neměnit? Vaše připomínky, tipy i výtky uvítáme na adrese audio@sz.cz.